在我们身边， 有这么一群单身贵族， 他们从事于金融行业的某个或多个领域，经过多年在保险、银行、证券、投资咨询领域行当中滚爬摸打，在每年加薪的同时，由于职业的独特之处，耳目渲染，也对自己的理财帮助不少，不仅仅是自己行业的理财机会，还涉及了多种投资机会，颇有收获，渐渐步入高收入阶层。

诚然，“近水楼台先得月” 的工作环境影响了他们的理财行为，但在他们的成长经历中，家庭、教育等背后的因素也影响了他们的非金融资产投资，我们常见的是有人去作房产的投资，也有很多爱好古董、字画、雕刻等艺术品收藏投资，还有很多的人沉浸在邮票、纪念币等爱好中，而这期我们的主人公对石头、洋酒的投资更是情有独钟，开始是源于他们的爱好，但后来就成为刻意投资项目了，的确不仅让自己的理财金字塔上熠熠生辉，而且为他们的人生也增添了不少乐趣和收获。本期，让我们关注一下这些金融界的专业人士是如何做他们的理财规划的。

部落成员介绍：

Susan，

现年32岁，女性 单身未婚，家里排行老三，父母健在 出生地：广州　 从事行业：银行 　 工作地点：广州

金融资产状况：23.7万元

嗜好：收集各种石头

Henry

现年39岁，男性 单身离异，父母健在， 生活在中国内地 出生地：上海　 从事行业：保险公司　 工作地点：新加坡

金融资产状况：793.8万元

嗜好：收集各种洋酒 

部落成员一：Susan

现年32岁，单身未婚，家里排行老三，父母健在 出生地：广州　 职业：广州某外资银行国际业务部高级客户经理

资产： (单位：万元)

资产 23.7万元=(银行存款2.1+股票现值21.6)

无负债

理财面试场景：

理财简历：

KEY WORDS 1 记账开始我的理财之路

“我97年大学刚毕业，正式离开父母的经济支持，从家里搬了出来租房住，当时薪水不高，有房租、日常开销等的经济压力呀，我唯有开源节流。怎么做呢？就是坚持每日记帐，知道自己如何花钱，然后就花心思省钱，但我还坚持将月收入的60%进行储蓄呢。”

VOICE 1 话外音：——理财师点评：对于社会新鲜人，如何理财？像Susan一样长期坚持记录财务状况，将每月的生活开支分为衣、食、住、行、教育、娱乐等方面，通过记账，就会看到每月在哪方面的花销高，节约开支的重点在哪里，有没有透支过度，这样才会节源和保持顺畅的现金流。记账不是数字记录，而是让我们看到数字背后隐藏的理财密码。

KEY WORDS 2 时时关注国家经济政策

“在银行工作是沾了光的。99年，国家开始开征利息税，国债受到欢迎，大家要排队买。我们职员就可以通过银行内部认购了不少国债，免征利息税之余，还有高于存款利率的收益。”(见表二)

VOICE 2 话外音：———理财师点评：理财不是纸上谈兵，要根据国家的政策变动作出快捷反应，才能保住自己的财富不贬值。财富只有先保值，才能再谈增值。现在中国的理财品种越来越多，关心自己的荷包，就要多接触各类理财信息。

KEY WORDS 3 买房投资是净赚

“2000年，身边的朋友开始买房，我也受到影响开始成为“睇楼一族”(广东话，意思是指在节假日时间经常去各大楼盘看房子的一类人)。当时，广州番禺房子相对便宜，我选了小户型做了按揭，打了折扣，只需要23万。广州地铁的延伸，价格涨了。2001年底，我就利用借入资金提前还贷把房子卖了，扣除税金等费用后，净赚8万。”
VOICE 3 话外音：———理财师点评：用了不够两年的时间，赚了8万，真是个进取的投资，回报率达到35%，在那个年代是很不错的投资！

Susan，无意去投资房产并且获利了结，其实是无心所为之。但是现在看到很多的人买房投资，就要理性些，首先要区分自住还是投资。如果是自住，选中一处房子，只要自己经济可以承受，价格高低不是考虑的重点，重点是你喜不喜欢住在这个房子里。

但如果是投资，就要考虑价格、购买时机以及增值潜力。所谓房地产投资，就是实物房子、土地与产权，中国的房价上涨的根源之一在于土地的价格和其稀缺性。随着中国城镇化，未来的十年，房地产还是处于牛市行情，而在高通胀下买房是合算的，毕竟楼房有保值作用。再有考虑房贷，更是有效利用资金的杠杆作用，就像Susan一样，没有23万买房，但也赚了8万，这就杠杆作用。

但房地产是一种特殊的商品，属于不动产类，所以选择做房产投资，要牢牢把握一点：位置。在哪个城市，在什么区域寻找你的投资目标？

重点提示：

买房子用于投资你要明确的三大原则，将决定了房子价格和未来潜力。

(1)地点是否属于名校网 (2)地点是否与优质邻居为伴 (3)地点是否拥有优美景观、优良的公共设施及理想的地理位置。

KEY WORDS 4 投资自己

“不过，2004年到2005年，我就把我的积蓄几乎花光了，因为我出国留学攻读硕士。含生活费用和学费总费用为人民币33万(含学费)。

“2006年初，我回国进入外资银行工作。现固定月薪1.2万，还有奖金及 “三险一金”完善保障。在国外了解很多的投资，回国后就进入股市小试牛刀。我非常了解自己，投资是偏好稳健型，由于身在金融行业，就选择招商银行这只股票做长线投资。在投资策略上，用每月薪金约40%定额(5000元/月)买入招商银行。经过一年多的时间，到今年6月份，因“5.30惨案”， 停止再买。至现在，招商银行也从最初的6.5元左右涨至现在36元，累计收益率都有240%。
VOICE 4 话外音：———理财师点评：“平均成本法”

Susan用定额定投的方法买股票，里面涉及到一个很重要的原理：平均成本法。 这方法很简单，就是每月定期把既定金额投资在选定的市场/产品/股票，投资一段时间，不理会股票价格的变动及市况高低，最终投资成本会降低。

但这个方法一定要在一个趋升的投资市场和趋升的投资产品才能发挥非凡作用。

 

重点提示：

买房子用于投资你要明确的三大原则，将决定了房子价格和未来潜力。

(1)地点是否属于名校网 (2)地点是否与优质邻居为伴 (3)地点是否拥有优美景观、优良的公共设施及理想的地理位置。

KEY WORDS 4 投资自己

“不过，2004年到2005年，我就把我的积蓄几乎花光了，因为我出国留学攻读硕士。含生活费用和学费总费用为人民币33万(含学费)。

“2006年初，我回国进入外资银行工作。现固定月薪1.2万，还有奖金及 “三险一金”完善保障。在国外了解很多的投资，回国后就进入股市小试牛刀。我非常了解自己，投资是偏好稳健型，由于身在金融行业，就选择招商银行这只股票做长线投资。在投资策略上，用每月薪金约40%定额(5000元/月)买入招商银行。经过一年多的时间，到今年6月份，因“5.30惨案”， 停止再买。至现在，招商银行也从最初的6.5元左右涨至现在36元，累计收益率都有240%。

VOICE 4 话外音：———理财师点评：“平均成本法”

Susan用定额定投的方法买股票，里面涉及到一个很重要的原理：平均成本法。 这方法很简单，就是每月定期把既定金额投资在选定的市场/产品/股票，投资一段时间，不理会股票价格的变动及市况高低，最终投资成本会降低。

但这个方法一定要在一个趋升的投资市场和趋升的投资产品才能发挥非凡作用。

KEY WORDS 5 另类投资——雨花石及其他观赏石收藏

“对石头的喜好，真的是说来话长了。还在上初中时，我就迷上了雨花石，喜欢那浑然天成的花纹和材质，后来，我也关注其他像菊花石、煤碳石等观赏石，都让人浮想联翩。倒是没有想到，在怡情时能作为投资。那是十年前的一次偶然，得到一块一尺高的孔雀石，这石头无论形状、材质均是上乘之品，当时仅仅觉得好看，价格大概3000元左右，没有想到现在的价值已经是1.6万元，想来涨幅都有4倍多。”

VOICE5——理财师点评

Susan觉得这些闲时兴趣，不仅仅怡情，还成为自己的一项特殊的投资。在经年的收藏过程中，不仅仅提高对艺术的鉴赏，还起到保值的作用，真是一大乐事！有道是 “黄金有价，奇石无价”，现在的雨花石真是难以估价呀。叫价在4－5万的雨花石，大多时候都是“有价无市”，最后还是对多以3万成交的。但是一般最高档的雨花石是“蛋白石 ”，一定要达到视觉和触觉的统一，才会是上品，最高价格也就是8万了。这石头还真是值钱呀！

投资奇石的机会：

石头价值的大小与品种的关系不是太大，主要从石头的形态、色泽、质地、纹理上进行判断。奇石的下一个投资热点很可能是戈壁石－内蒙和新疆的玛瑙石

南方的白蜡石，五彩石，广西孔雀石和西北地区内蒙古、新疆等地戈壁石(亦称风棱石、 雅丹石、风棱石、沙漠石)，而戈壁石近几年价格攀升得特别快，尤其是其中的葡萄玛瑙，确实珠子完好，色彩鲜艳的葡萄玛瑙非常漂亮，也非常有诱惑力。

我的莫名困惑

“现在金融市场变化莫测，例如股票，我是否还可以按照以前的模式去做呢？现在都步入30岁了，比上不足，比下有余，慢慢地储蓄，但似乎前面还有许多目标，例如我想自己的事业迈向一个新台阶，想35岁前结婚，想身体健康，想老的时候周游世界，退休的生活要保持品质———怎么办呢？ ”

“其实，你的情况，相信周围不少人也有同感。也会对未来的理财有彷徨。现在，你是快乐的单身一族，未来，你可能拥有一个温馨的家，人生的角色会有很大转变。让我们一步步来根据你现有的情况来分析吧”———理财师说。

重要提示：

观赏石投资者要具备的“三心”

一 美心

对奇石的质地、形纹、弦美、色泽、呈象和意境，认识了解“六美”标准，必须对奇石具备一定的鉴赏能力。 >>更多精彩内容进入腾讯理财频道

二 人心

人在体会奇石的“六美”时，能触景生情，从奇石这一无生命之物了解，古朴韵味、文化内涵等。

三 独特心

每一块奇石都是天然的和唯一的，要尊重自然和保护自然，强烈反对赝品和人造品奇石，杜绝“准天然石”。

理财师们的面试结论

Susan还是有个比较优良的理财成绩

总的来说，Susan理财还是很得利于过去对房产和继续教育的投资，前者让她有足够的资金留学，后者让她在留学中关注资本市场，潜心分析投资，回国后坚持价值投资，并有一定的收获，这是人力资本——无形资产投资的深远结果。

Susan的理财经历中有很多值得我们学习的地方：

1． 长期坚持记录财务状况，让你更清楚自己的净资产，储备人生第一桶金，是制定一份合理的理财计划的基础

在资金量不大的时候，选择趋升的市场定额定投优质股票，而且坚持价值投资，胜算比“买大细”(　 广东话，意思是短线炒作就像下赌注，买大就是高位买进，买细就是低位买进，无论大小，只是为了赚取差价)的短期投机大得多，收益也会更高

2． 关注非金融性资产的资产，怡情又可保值增值，增添人生乐趣

理财师对财务状况的诊断：看看Susan的问题所在

在1997年到2005年，Susan的财富变化图如下(未考虑通货膨胀因素)：

单位：元

年份	总收入（含利息及投资收入等）	总支出	当年结余+上年结余
1997年	20000	8000	12000
1998年	43000	23000	32000
1999年	60000	27000	65000
2000年	80000	30000	115000
2001年	154000	28000	241000
2002年	75000	30000	286000
2003年	84000	29000	341000
合计	516000	175000	341000
2004年	25000	200000	166000
2005年	0	140000	25000

点评：至2003年，财富积累速度为66%(总节余\总收入)，这有赖于Susan开源节流及60%的储蓄习惯，也由于Susan有记帐的习惯，我们能够看到多年的财务数据以便于比较，从2004年出国留学，Susan进入了高速消费阶段，这是非常有勇气的，从有收入到没有收入，心理上需要有调适。同时留学费用高昂，其中要计算机会成本，而且要为自己留学后找工作期间留足紧急备用金，Susan为自己留下25000元，实属明智。

目前Susan的收入支出、资产负债、投资结构情况如下表：

收入支出表(2007年度)                   单位：元

收入 工资     144000 奖金      60000	支出 日常支出     57600 旅游          5000 美容、健身    4000 自我教育      4000 收藏支出     12000
收入合计     204000	支出合计         82600
结余         121400

点评：Susan将支出分为日常支出和生活品质的支出，分别为28.2%(日常支出/总收入)和12.3%(生活品质支出/总收入)，日常支出与生活品质支出比率为2：1，财务处理非常健康，既不影响日常生活，也能保持一定的生活品质，如果生活品质支出比率过大，很容易引起奢侈和浪费的习惯，这一点大家要注意，储蓄率依然达到60%，超过标准储蓄率的要求。

资产负债表 (2007.8.31)                   单位：元

资产          237000 银行存款     21000 股票现值    216000	负债                 0   净资产          216000
结余          216000

备注：因观赏石需要鉴定估价，未在表格列示

投资状况表(2007.8.31)                          单位：元

投资类别 高风险（金融性资产） 低风险（非金融性资产）	投资种类 股票 观赏石	投资额度 90000 12000	投资比例 88.2％ 11.8％
合计		102000	100%

 

点评：从资产负债表来看，资产负债率为0(负债/资产＝0)，健康但没有利用适当的负债功能，保险费用比例为0(年保费支出/年收入) ，不合理，说明Susan没有做风险及健康保障，资产比例中只有股票，配置单一，不健康的财务状况，高风险之余无法分散。

点评：配置单一，风险高

资产比例中只有股票，配置单一，不健康的财务状况，高风险之余无法分散。

从Susan 的过往十年来看， 是金融职业所带来的影响而进行投资的，纯粹误打误撞，并非真正意义上的理财。投资不是理财，理财需要结合人生的目标及其自身的家庭生命周期来规划，因而，至目前为止，Susan的理财规划存在以下几点不足之处：

1． 没有任何的保险支出，虽有“三金一险”，但个人风险管理意识薄弱，没有重大疾病或意外险。当人生的角色发生转换，尤其Susan为人妻为人母的时候，没有基本的保险准备就会成为理财上的隐患；